Média Móvel Adaptativa de Kaufman (MMAK)

A Média Móvel Adaptativa de Kaufman (MMAK), introduzida por Perry J. Kaufman em 1995, é uma média móvel que ajusta dinamicamente seu comportamento de suavização de acordo com o ruído relativo ou a instabilidade nos movimentos do mercado.

Kaufman projetou o indicador como uma solução generalizada de acompanhamento de tendência baseada na ideia de que médias mais rápidas são mais úteis para rastrear tendências quando o preço de mercado está se movendo rapidamente em uma direção, e médias mais lentas são melhores para evitar sinais falsos (whipsaws) durante períodos de instabilidade e volatilidade. Como tal, a MMAK acompanha o preço de mercado a uma taxa mais rápida quando os movimentos são eficientes e direcionais, e a uma taxa mais lenta quando os movimentos são instáveis ou ineficientes. 

Os traders analisam frequentemente os movimentos na MMAK para identificar tendências e condições de mercado instáveis, e utilizam os cruzamentos entre a MMAK e o preço ou outras médias móveis para encontrar potenciais pontos de virada e sinais.

Cálculo

Em sua essência, a MMAK utiliza a mesma estrutura geral de uma média móvel exponencial (MME):

MA = SC × Preço + (1 − SC) × MA Anterior

Onde:

• SC é o fator de suavização, às vezes chamado de constante de suavização, que é um valor entre 0 e 1 que controla a taxa na qual a média móvel acompanha o preço de mercado. Quanto menor o fator, menos sensível à média móvel se torna às variações de preço de curto prazo.
• MA Anterior é o valor da MME na barra anterior. 

Uma EMA tradicional calcula um fator de suavização fixo de 2 / (comprimento + 1), onde o valor do comprimento controla o período para o qual a média responde significativamente às variações no preço.

Em contraste, a MMAK calcula um fator dinâmico baseado na eficiência estimada dos movimentos do mercado. Abaixo estão as etapas que o indicador realiza para calcular o fator de suavização. 

Calcular a Razão de Eficiência

A MMAK utiliza a Razão de Eficiência (ER) de Kaufman para controlar sua responsividade. A razão representa a variação absoluta no preço ao longo de um período em relação à variação total barra a barra (volatilidade) dentro desse período:

Variação = Abs(Preço − Preço de N barras atrás)

Volatilidade = Soma de Abs(Preço − Preço de 1 barra atrás) ao longo de N barras

ER = Variação / Volatilidade

Um valor de ER próximo de 1 significa que a variação total barra a barra ao longo do período é próxima da variação global, indicando um movimento de preço eficiente em uma direção. Um valor próximo de 0 significa que a variação global é muito menor do que a variação total barra a barra, indicando um movimento instável ou ineficiente ao longo do período. 

Calcular os fatores de suavização iniciais

A MMAK usa dois fatores de suavização MME separados para determinar sua resposta de suavização. Um fator corresponde à resposta mais lenta para movimentos de preços ineficientes, e o outro corresponde à resposta mais rápida para movimentos eficientes:

SC Lento = 2 / (Comprimento Lento + 1)

SC Rápido = 2 / (Comprimento Rápido + 1)

Calcular o fator de suavização final

O indicador determina o fator de suavização final misturando os fatores de suavização rápido e lento com base no valor de ER, e então elevando o resultado ao quadrado:

SC = (ER × (SC Rápido - SC Lento) + SC Lento)²

Este fator de suavização faz com que a média móvel convirja para o preço de mercado a uma taxa mais rápida quando o ER é alto, e a uma taxa mais lenta quando o ER é baixo. Elevar o fator ao quadrado reduz significativamente a responsividade da média móvel durante períodos de movimento de preço instável ou ineficiente.

Input

Fonte

A série de origem para a qual calcular a média móvel adaptativa.

Comprimento do ER

O número de barras a serem analisadas para a Razão de Eficiência. Use um valor menor para fazer com que o comportamento de suavização da média mude em resposta apenas a flutuações de preço muito recentes, e um valor maior para tornar o comportamento responsivo a flutuações em um período maior. 

Comprimento rápido

O comprimento para o fator de suavização rápido, que controla a resposta mais rápida possível da média móvel.

Comprimento lento

O comprimento para o fator de suavização lento, que controla a resposta mais lenta possível da média móvel. 

Tempo gráfico

Define o tempo gráfico que o indicador usa para seus cálculos. A caixa de seleção "Aguardar o fechamento do tempo gráfico" abaixo determina se o indicador mostra os resultados apenas quando uma barra no tempo gráfico especificado fecha. Veja o artigo Aproveitando a análise de múltiplos tempos gráficos para saber mais.