Resumo do Desempenho: Índice Sortino

O índice Sortino é uma variação do índice Sharpe. Diferentemente do índice Sharpe, ele é calculado usando o desvio padrão do risco de queda, em vez do risco total (de alta + de queda). Por esse motivo, considera-se que ele oferece uma visão melhor do desempenho ajustado ao risco de um portfólio porque a volatilidade positiva é vista como um benefício.

A fórmula do índice de Sortino é SR = (MR - RFR) / DD, onde MR é o retorno médio de um período mensal e RFR é a razão de retorno risk free (por padrão, 2% ao ano). É possível alterar ela por meio do parâmetro "risk_free_rate" da função "strategy()"). DD é o desvio negativo dos retornos = sqrt(sum(min(0, Xi - T))^2/N), em que Xi é o i-ésimo retorno, N é o número total de retornos, T é o retorno desejado.