Fluxo de Dinheiro (MFI)

Definição

O indicador do Índice de Fluxo de Dinheiro (MFI) é uma ferramenta usada na análise técnica para medir a pressão de compra e venda. Isso é feito por meio da análise do preço e do volume. O cálculo do MFI gera um valor que é plotado como uma linha que se move em um intervalo de 0 a 100, o que o torna um oscilador. Quando o MFI aumenta, isso indica um aumento na pressão de compra. Quando ele cai, indica um aumento na pressão de venda. O Índice de Fluxo de Dinheiro pode gerar vários sinais, principalmente: condições de sobrecompra e sobrevenda, divergências e oscilações de falha.

Histórico

O indicador Índice do Fluxo de Dinheiro (MFI) foi criado por Gene Quong e Avrum Soudack.

Cálculo

Há quatro etapas distintas para calcular o Índice de Fluxo de Dinheiro. O exemplo a seguir é para um MFI de 14 períodos:

1. Calcular o Preço Típico

(High + Low + Close) / 3 = Typical Price

2. Calcular o Fluxo de Dinheiro Bruto

Typical Price x Volume = Raw Money Flow

3. Calcular a relação do Fluxo de Dinheiro

(14 Period Positive Money Flow) / (14 Period Negative Money Flow)

O Fluxo de Dinheiro Positivo é calculado pela soma do Fluxo de Dinheiro de todos os dias do período em que o Preço Típico é maior do que o Preço Típico do período anterior.

O Fluxo de Dinheiro Negativo é calculado pela soma do Fluxo de Dinheiro de todos os dias do período em que o Preço Típico é menor do que o Preço Típico do período anterior.

4. Calcule o Índice de Fluxo de Dinheiro.

Noções básicas

O Índice de Fluxo de Dinheiro (MFI) é, na verdade, bastante semelhante ao Índice de Força Relativa (RSI). O RSI é um indicador usado principal para medir o momentum. O MFI é essencialmente o RSI com o acréscimo do aspecto do volume. Devido à sua grande semelhança com o RSI, o MFI pode ser usado de forma muito semelhante.

O que procurar

Sobrecompra/Sobrevenda

Quando o momentum e o preço sobem rápido o suficiente, em um nível suficientemente alto, eventualmente o título será considerado sobrecomprado. O oposto também é verdadeiro. Quando o preço e o momentum caem o suficiente, eles podem ser considerados sobrevendidos. O território tradicional de sobrecompra começa acima de 80 e o território de sobrevenda começa abaixo de 20. No entanto, esses valores são subjetivos, e um analista técnico pode definir os limites que desejar.

Divergência

A divergência do MFI ocorre quando há uma diferença entre o que a ação do preço está indicando e o que o MFI está indicando. Essas diferenças podem ser interpretadas como uma reversão iminente. Especificamente, há dois tipos de divergências: de baixa e de alta.

Divergência de Alta do MFI – Quando o preço atinge um novo mínimo, mas o MFI atinge um mínimo mais alto.

Divergência de Baixa do MFI – Quando o preço atinge uma nova máxima, mas o MFI atinge uma máxima mais baixa.

Falhas de Movimento

As falhas de movimento são outra ocorrência que pode levar a uma reversão de preço. Uma coisa que se deve ter em mente sobre as falhas de movimento é que elas são completamente independentes do preço e dependem exclusivamente do MFI. As oscilações de falha consistem em quatro etapas e são consideradas de alta (oportunidade de compra) ou de baixa (oportunidade de venda).

Falha de Movimento de Alta do MFI

1. O MFI cai abaixo de 20 (considerado sobrevendido).
2. O MFI se recupera acima de 20.
3. O MFI recua, mas permanece acima de 20 (permanece acima da sobrevenda)
4. O MFI rompe acima de sua máxima anterior.

Falha de Movimento de Baixa do MFI

1. O MFI sobe acima de 80 (considerado sobrecomprado)
2. O MFI cai novamente abaixo de 80
3. O MFI sobe ligeiramente, mas permanece abaixo de 80 (permanece abaixo da sobrecompra)
4. O MFI cai abaixo de sua mínima anterior.

Resumo

O preço de um instrumento financeiro e sua correlação com o momentum é uma métrica muito importante para qualquer analista técnico. Por esse motivo, o Índice de Fluxo de Dinheiro (MFI) pode ser uma ferramenta de análise técnica muito valiosa. É claro que o MFI não deve ser usado sozinho como única fonte de sinais ou configurações de negociação. O MFI pode ser combinado com indicadores adicionais ou análise de padrões gráficos para aumentar sua eficácia.

Entradas

Duração

O período de tempo usado no cálculo do MFI. 14 é o padrão.

Estilo

MFI

Pode alternar a visibilidade do MFI, bem como a visibilidade de uma linha de preço que mostra o valor atual real do MFI. Também é possível selecionar a cor, a espessura da linha e o estilo visual da linha de MFI.

Precisão

Define o número de casas decimais que devem ser deixadas no valor do indicador antes do arredondamento. Quanto maior esse número, mais casas decimais haverá no valor do indicador.