Estocástico (STOCH)

Definição

O Oscilador Estocástico (STOCH) é um oscilador de momentum com limite de range. O indicador estocástico foi projetado para exibir a localização do fechamento em comparação com o range máximo/mínimo em um número de períodos definido pelo usuário. Normalmente, o Oscilador Estocástico é usado para três coisas: identificar níveis de sobrecompra e sobrevenda, detectar divergências e também identificar sinais ou situações de alta e baixa.

Histórico

O Oscilador Estocástico (STOCH) foi desenvolvido por George Lane na década de 1950. Lane acreditava que seu indicador era uma boa maneira de medir o momentum, o que é importante porque as mudanças no momentum precedem as mudanças no preço. Em uma entrevista de 2007, ele foi citado dizendo: "O Estocástico mede o momentum do preço. Se você imaginar um foguete subindo no ar, antes que ele possa descer, ele precisa desacelerar. O momentum sempre muda de direção antes do preço".

Cálculo

O Estocástico pode ser dividido em duas linhas: %K e %D. 

%K é a porcentagem do preço no fechamento (K) dentro do range de preços do número de barras usadas no período da análise.

%K = SMA(100 * (fechamento atual - mínimo mais baixa) / ( máxima mais alta - mínima mais baixa), smoothK)

%D é uma média suavizada de %K, para minimizar os whipsaws enquanto permanece na tendência maior.

%D = SMA(%K, periodD)

Mínima mais baixa = O preço mais baixo dentro do número de barras recentes no período de análise (entrada periodK)

Máxima mais alta = O preço mais alto dentro do número de barras recentes no período de retrospectiva (entrada periodK)

Noções básicas

O Oscilador Estocástico é um oscilador de range limitado que consiste em duas linhas que se movem entre 0 e 100. A primeira linha (conhecida como %K) exibe o fechamento atual em relação ao range de alta/baixa de um período definido pelo usuário. A segunda linha (conhecida como %D) é uma média móvel simples da linha %K. Agora, como acontece com a maioria dos indicadores, todos os períodos usados no Estocástico podem ser definidos pelo usuário. Dito isso, as opções mais comuns são um %K de 14 períodos e uma SMA de 3 períodos para %D.

O entendimento básico é que o Estocástico usa os preços de fechamento para determinar o momentum. Quando os preços fecham na metade superior do range de alta/baixa do período de análise, o Oscilador Estocástico (%K) sobe, indicando também um aumento no momentum ou na pressão de compra/venda. Quando os preços fecham na metade inferior do range de alta/baixa do período, o %K cai, indicando enfraquecimento do momentum ou da pressão de compra/venda.

O que procurar

Sobrecompra/sobrevenda

Como em qualquer indicador de range limitado, as condições de sobrecompra/sobrevenda são um sinal primário gerado pelo Oscilador Estocástico. Os limites padrão são 20 para sobrevenda e 80 para sobrecompra. Esses são níveis típicos, mas podem não ser adequados para todas as situações, dependendo do instrumento financeiro que está sendo negociado. Para encontrar os níveis corretos, é necessário fazer alguns experimentos, além de análise histórica. Lembre-se de que, normalmente, é melhor operar junto com a tendência ao usar o Estocástico para identificar os níveis de sobrecompra/sobrevenda. A razão é que a sobrecompra nem sempre significa um movimento de baixa, assim como a sobrevenda nem sempre significa um movimento de alta. Muitas vezes, as condições de sobrecompra (sobrevenda) podem ser um sinal de fortalecimento da tendência e não necessariamente uma reversão iminente.

As condições de sobrecompra ocorrem quando o Oscilador Estocástico ultrapassa o limite superior.

As condições de sobrevenda ocorrem quando o Oscilador Estocástico ultrapassa o limite inferior.

Divergências

A divergência ocorre quando os movimentos no preço não são confirmados pelo Oscilador Estocástico.

A Divergência de Alta ocorre quando o preço registra uma mínima mais baixa, mas o Estocástico registra uma mínima mais alta.

A Divergência de Baixa ocorre quando o preço registra uma alta mais alta, mas o Estocástico registra uma alta mais baixa.

Configurações de tendência de alta/baixa

As configurações de alta/baixa são muito semelhantes às divergências, mas são uma inversão.

Uma Setup de Alta ocorre quando o preço registra uma alta mais baixa, mas o Estocástico registra uma alta mais alta. A configuração resulta em uma queda no preço, que pode ser vista como um ponto de entrada de Alta antes que o preço suba.

Um Setup de Baixa ocorre quando o preço registra uma mínima mais alta, mas o Estocástico registra uma mínima mais baixa. A configuração resulta em um salto no preço, que pode ser visto como um ponto de entrada de baixa antes que o preço caia.

Resumo

O indicador Oscilador Estocástico é uma ferramenta clássica para identificar mudanças no momentum. É um indicador versátil que pode ser usado em uma ampla variedade de períodos de tempo (dias, semanas, meses, intraday), o que aumenta sua popularidade. Quando se trata de gerar sinais, o Oscilador Estocástico pode, de fato, produzir sinais de qualidade. No entanto, lembre-se de que, ao usá-lo como gerador de sinais (especialmente para divergências e configurações de alta/baixa), ele é melhor quando usado de acordo com a tendência. O analista técnico deve estar ciente da tendência geral do mercado. Não seria imprudente usar o Estocástico junto com outros meios de análise técnica, como linhas de tendência, para confirmar a direção do mercado.

Entradas

K

O período de tempo a ser usado no cálculo da %K. 14 é o padrão. É o periodK; no parágrafo Cálculo.

D

O intervalo de tempo usado no cálculo da %D. 3 é o padrão. É o periodD no parágrafo Cálculo.

Suavização

O período de tempo usado na suavização adicional da %K. 3 é o padrão. O valor de 1 desativa a suavização adicional. É smoothK no parágrafo Cálculo.

Estilo

K

Pode alternar a visibilidade da %K, bem como a visibilidade de uma linha de preço que mostra o valor atual real da %K. Também pode selecionar a cor, a espessura da linha e o estilo visual da linha %K (Linha é o padrão).

D

Pode alternar a visibilidade da %D, bem como a visibilidade de uma linha de preço que mostra o valor atual real da %D. Também pode selecionar a cor, a espessura da linha e o estilo visual da linha %D (Linha é o padrão).

Banda superior

Permite alternar a visibilidade de uma linha que indica níveis de sobrecompra. Também é possível selecionar o valor da linha, a espessura da linha, o valor e o tipo visual (traços é o padrão).

Banda inferior

Permite alternar a visibilidade de uma linha que indica níveis de sobrevenda. Também pode selecionar o valor da linha, a espessura da linha, o valor e o tipo visual (traços é o padrão).

Plano de fundo

Alterna a visibilidade de uma cor de fundo dentro das bandas. Também é possível alterar a própria cor, bem como a opacidade.

Precisão

Define o número de casas decimais que serão deixadas no valor do indicador antes do arredondamento. Quanto maior esse número, mais casas decimais haverá no valor do indicador.