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Opcoes

Portfólio - Semana 21 a 25/10/2024😰Sufoco em BMFBOVESPA:MRFG3 e BMFBOVESPA:USIM5 nessa semana!📉⏳ O fator theta das compras da opções começa a pesar de forma desfavorável para os vencimentos das CALLs e PUTs, séries K e W, respectivamente, em 14 de novembro. O fechamento da semana foi negativo em R$ 27,75. Nesta próxima semana pretendo iniciar o encerramento da maioria das posições e avaliar novos posicionamentos para o vencimento de dezembro. Disclaimer: este material não representa, em nenhuma hipótese, recomendação de investimentos. O conteúdo do material é meramente educacional e representa tão somente a minha visão, que inclusive pode conter incorreções ou equívocos. Realize seus próprios estudos e consulte um profissional certificado caso necessário.
BMFBOVESPA:AZUL4
por JhonyLucas
AZUL4 ou VERMELHO3? - Companhia apresenta forte volatilidadeOi Pessoal, 📅⏳Estou acompanhando o movimento de preço da BMFBOVESPA:AZUL4 tendo em vista o vencimento de opções e a divulgação de resultados, ambos no dia 14 de novembro (resta 13 d.u.). 📊Chama a atenção a forte tendência de baixa no ativo, quase -10% nos últimos 5 dias. Partindo da premissa que se eu tentar acertar a direção do ativo eu irei errar (tenho algumas provas empíricas anteriores rsrsrs), vou cercar duas faixas de preços com a compra de PUTs e CALLs para tentar se favorecer da forte volatilidade atual do ativo e possíveis movimentos repentinos nos preços. Ao final do período irei retornar aqui o resultado. Grande Abraço! Disclaimer: este material não representa, em nenhuma hipótese, recomendação de investimentos. O conteúdo do material é meramente educacional e representa tão somente a minha visão, que inclusive pode conter incorreções ou equívocos. Realize seus próprios estudos e consulte um profissional certificado caso necessário.
BMFBOVESPA:AZUL4Viés de baixa
por JhonyLucas
#Estudo de Domingo - Teoria - Influência do Preço do AtivoOlá Pessoal, 📙📚Compartilho nesse vídeo um pouco da minha experiência em relação à influência do preço do ativo sobre o prêmio da opção. 📈📉📊Para isso, abordamos a questão do prêmio, valor intrínseco (VI) e valor extrínseco (VE), bem como a parte estatística da curva normal que rege o comportamento do valor extrínseco. 📝Prêmio da Opção = Valor Intrínseco (VI) + Valor Extrínseco (VE) Além disso, explicamos os conceitos "dentro do dinheiro" (ITM), "na linha do dinheiro" (ATM) e "fora do dinheiro" (OTM) e sua influência na remuneração efetiva do prêmio. A interferência do tempo também foi citada, porém, este ponto merece um estudo específico, pois teremos que falar do fator theta em uma outra oportunidade. Espero que gostem do material e estou me esforçando para melhorar a forma de passar o conhecimento.😅 Disclaimer: este material não representa, em nenhuma hipótese, recomendação de investimentos. O conteúdo do material é meramente educacional e representa tão somente a minha visão, que inclusive pode conter incorreções ou equívocos. Realize seus próprios estudos e consulte um profissional certificado caso necessário.
BMFBOVESPA:PETR4Educacional
por JhonyLucas
PETR4 - Oportunidade & Dificuldade - Opções como saída!Hoje, temos o ACTIVTRADES:BRENT já caindo logo no início do dia. E aparentemente começamos o período de queda de BMFBOVESPA:PETR4 (Petrobrás S.A), os compradores estão interessados a começarem a venderem suas posições e colocar dinheiro no bolso. Diário: No diário temos a primeira barra de queda realmente forte, pois ela é extremamente direcional, no que se diz a respeito de seu fechamento na mínima, com um pavio superior, indicando que os vendedores ao longo do dia negaram a continuação de alta e colocaram força. Observamos que é a mesma região do dia 01/02. Ou seja, estamos começando a ver compradores começando a colocar dinheiro no bolso! 240M: Já no 240 min, temos a formação de 1,2,3 de venda, uma pequena dificuldade dos vendedores em avançar em queda na região de preço de R$40,79, ali há a abertura de uma barra branca maior que a média do range dos candles anteriores, o que se faz imaginar que temos algum player defendendo aquela região, ou uma simples região de interesse de mercado. Vemos que a média móvel de 09 períodos exponencial está se aproximando, o que indica suporte a caminho! Cuidado vendedores! 120M: Já no 120 min, temos um topo duplo já formado, dois 1,2,3 de venda na mesma região, e várias tentativas dos compradores de empurrar o mercado, e se observarmos bem desde do candle do dia 01 em diante, observamos que os compradores sempre tentam avançar com a demanda, porém quanto mais se passa, mais os vendedores dificultam esse caminho, fazendo a mesma região ser defendida inúmeras vezes, região de: R$41,53 ~ R$41,89; Muitos vendedores interessados! Dedução: Acredito que o dia 02 foi um dia claramente direcional, após analisar o gráfico diário, 240min, 120min, tenho confiança que teremos um recuo em Petrobrás essa semana, para essa segunda-feira, estou interessado em compra de opções de PUT. Porém, como o último dia foi direcional, há a possibilidade de hoje ser um dia não tão direcional, e isso pode dificultar as operações. Em resumo, estarei vendedor até o final da semana, se claro, BMFBOVESPA:PETR4 não romper a região de R$41,79, estarei totalmente vendedor para essa semana. Disclaimer: Esta não é uma recomendação de investimentos.
BMFBOVESPA:PETR4Viés de baixa
por alveshelionay
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Análise completa: Porque opções binárias é uma grande furada ! É polêmico falar sobre as opções binárias devido a uma infinidade de influencers que fala sobre tal prática; vemos muito conteúdo ensinando a operar e trabalhar com isso na esperança de rentabilidade rápida e multiplicar o dinheiro de maneira rápido e intuitiva. Já faz alguns anos que a CVM (Comissão de valores mobiliários) autarquia que regula o mercado de investimentos e trading decidiu bloquear corretoras de opções binárias para captar clientes no Brasil devido à autenticidade das tais com os clientes. Como funciona as opções binárias Aos não informados, opções binárias trabalha com contratos de opções que duram 1 minuto, 5 minutos, 15 minutos e 30 minutos. Ou seja, de pouca duração, visando você adivinhar a direção se vai para cima ou para baixo. Mas se engane quem acredita que só se trata de adivinhar a direção, porque trading não se trata de adivinhar a posição. Resumindo se trata se pequenos scalpings tendo que domesticar um determinado tempo de uma opção que não te dá direito a nada como é no mercado de opções da bolsa de valores, e então coloca em xeque se esse contrato é de fato legítimo ou não. Todas as corretoras de opções binárias são dealers/fornecedores de liquidez e market makers Você não leu errado. As principais corretoras de opções binárias são descentralizadas; (se tem dúvida sobre isso, leia o artigo nos relacionados: A importância do mercado centralizado.) Ou seja, você opera diretamente com dealer/fornecedor. O que faz ser ainda mais complicado, pois a mesma se beneficia pelo spread, diferença entre a melhor oferta de compra, ou melhor, oferta de venda. No mercado descentralizado, por não possuir um valor intrínseco, o spread pode ser levemente adaptado segundo os próprios interesses da corretora. E claro, ela não irá te ressarcir por essas manipulações, por você ter assinado os termos de uso e também por essas corretoras não serem devidamente regulamentada em países desenvolvidos. O que é outra desvantagem do mercado descentralizado, já que diferente do mercado organizado, precisam ter uma regulamentação forte de uma autarquia para que o risco de inadimplência seja diminuído. A maioria das corretoras de opções binárias usam cfds Antes de falar o quão banal um cfd pode ser (se sua corretora for devidamente regulamentada, como as corretoras parceiras do tradingview) existe a diferença entre o contrato padronizado e um contrato encaminhado (forward) o primeiro exemplo: os contratos derivativos de um mercado centralizado tem padrões como código do ativo + mês e ano de vencimento. Exemplo do contrato futuro de S&P 500 na CME que é o ESU22 onde a letra U significa o mês de setembro. (mais detalhes veja o segundo artigo das ideias relacionadas onde explico mais sobre os contratos de vencimentos da CME). E os ativos do mercado spot (à vista), também são padronizados pelo código do papel listado na bolsa no processo de IPO(initial public offering) a qual é o processo de abertura de capital de uma empresa. Mas a onde está o segredo? O cfd é um contrato encaminhado da bolsa, respeitando o ativo referência, onde o próprio dealer fica encarregado pela liquidação e custódia dos ativos e ela mesmo atua como contraparte como é feito no mercado centralizado. Veja que o cfd não é padronizado como na bolsa e segue o ativo de referência. O maior objetivo dos cfds é oferecer esses contratos sem ter que passar pela burocracia da bolsa, assim facilitando o comércio entre fornecedor e dealer. Claro que houve calotes de cfds na crise do sub-prime em 2009, onde esses cfds era usado para obter lucros rápidos e alto número de inadimplentes, a SEC (Security Exchange Comission) determinou na proibição dos contratos encaminhados nos EUA. Se usado certamente, os cfds pode ser uma boa, mas usados de forma problemática como nas opções binárias pode trazer problemas na hora de operar. Forex, cfds e opções binárias O Spread em base é a melhor ordem de compra e venda como na explicação abaixo: O cfd por não possuir um valor intrínseco, não existe um livro de preços físico como no mercado centralizado, então essa informação fica restrita apenas aos dealers/fornecedores, então por esse book ser invisível, quem controla o spread é a corretora para ajustar os níveis de acordo com seus próprios interesses. O maior mercado descentralizado é o mercado de forex e tem praticamente todas a mesma estrutura de um cfd, porém de uma maneira mais ampla, já que diferente de um cfd, uma paridade de forex possui muita liquidez, o mais líquido do mundo. forwarded from forward? Opções binárias é, na verdade, a invenção de um contrato que simula uma paridade de forex, onde não se pode fechar a posição a corretora permite durante o tempo que o contrato foi comprado ou vendido. Pode parecer simples adivinhar o lado, mas a complexidade desse tipo de operação é tão grande que ganhar dinheiro tem que possuir um gerenciamento de risco e emociona impecável, que ao invés de ir para as opções binárias, seria interessante aprender mais sobre finanças, educação financeira e trades mais seguros, já que o trading em forex já é bastante complexo por não possuir uma variável de outros fluxos real, e sim o volume negociado por tick, pois, sim, tem uma grande diferença já que o volume tick considera todos os números e lotes de forma igualitária observe: Tier 3 ou piores A maioria das corretoras de opções binárias são tier 3 ou piores, e o que isso significa? Camadas de jurisdições das corretoras Observe que Tier 3 são países subdesenvolvidos e que possuem uma legislação fraca se tratando de valores mobiliários, e corretoras que não possuem uma boa legislação pode dar calote nos clientes e ser uma boa chance de scam e corretores com proposta de opções binárias cabem exatamente nesse esteriótipo. Então por que influencers e educadores querem tanto que você opere esse mercado? Com certeza devido a uma afiliação predatória que essas corretoras utilizam, não que afiliação seja uma coisa ruim, mas por se beneficiar das perdas dos clientes, ensinam métodos ineficazes de uma análise técnica muito fraca, como suporte x resistências, LTAa, LTBs e outras estratégias sem explicar como esses produtos funcionam. Acredito que se as pessoas, atraídas por anúncios desse porte, pesquisasse pelo menos em que país é sediada essa corretora, eles pensariam duas vezes antes de colocar suas economias em corretoras tão desqualificadas. Mesmo se a corretora fosse devidamente regulamentada, ainda sim seria um risco muito elevado. Opções binárias é difícil, exige muito emocional, usa contratos por diferenças, não tem uma boa regulamentação, é mais perigoso que uma operação de forex, possui um spread invisível (por isso que sua corretora dá latência na hora de abrir ordem) e para piorar, seu risco retorno é 0.5/1 em cada operação, pois existe um payout estipulado pela corretora. Sua chance de perder é maior que de ganhar, não pode fechar a operação durante o trade, as “opções” tem que ficar no tempo. Não se trata de você abrir um contrato e esperar um minuto, mas abrir um contrato 10:00 e esperar ele fechar 10:01, mas se a oportunidade for boa e faltar 10 segundos para expirar e o próprio corretor travar o trade. Ainda para piorar, esses corretores negociam nos finais de semana em OTC, sabe o que isso quer dizer? Descentralizaram o que já é descentralizado, o risco é bem maior, pois a corretora vai sempre virar a mesa, pois está se tratando de uma corretora market maker e não ECN. Resumindo: opções binárias é difícil, complicado, de uma liquidez duvidosa e ainda exige condições péssimas de negociação para os clientes. Espero que esse artigo tenha te ajudado. Créditos da arte: Zdenek Sasek
Educacional
por Victoredbr
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#OperaçõesEstruturadas Fence de EZTC3Bom, não vejo muito por aqui pessoas falando sobre operações estruturadas mas como eu adoro o assunto, irei abordar. Estarei hoje estruturando EZTC3. Comprei este ativo que estava baratíssimo a R$16,32 no dia 12/05 (lógico, tinha feito fundo no gráfico, boletei 300 EZTC3). Estou obtendo um ganho de 6,19% e decidi estruturar com minha estrutura preferida, chamada Fence. Ela propõe uma barreira de proteção e o preço que você paga por isso seria limitar o ganho. Vou usar essa estratégia para ganhar tempo. Enquanto isso vou elaborar algo que pareça com um double up ou algo do tipo. No mais, bons negócios.
BMFBOVESPA:EZTC3Educacional
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por juanvieirainvest
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Operações estruturadas e seu potencialOperações estruturadas são estratégias que envolvem ações e opções na mesma operação, ou, opções e opções, também na mesma operação. Basicamente esse é o significado da expressão. Opções permitem que você compre ou venda algum ativo, numa data futura, por um determinado preço. Assumindo esse direito com posições montadas em ações, você se protege e permite ganhos exponenciais. Se não tem dinheiro para comprar um papel, por exemplo, mas vai receber dividendos no próximo mês, que o permitirão comprar mais ações, pode adquirir opções que te dão o direito de comprar, no futuro, por um preço mais baixo. Não sabe se os preços vão cair e te levar ao prejuízo? Então compre opções de venda que, caso os preços caiam, vão te permitir vender os papéis por um preço mais alto, eliminando por completo um possível prejuízo. O mercado está confuso e não sabe se os preços vão subir ou cair? Então compre opções de compra e venda ao mesmo tempo, em determinado strike, com a mesma data de vencimento, ganhando em qualquer cenário. As possibilidades de operações estruturadas são diversas. Associadas com Análise Técnica, o potencial é absurdo. Afinal, sabemos, pelos gráficos, quais os pontos de suporte e resistência que os preços vão lutar. Você pode até adquirir um dever de comprar ou vender uma ação, ao vender uma opção ao invés de comprar. A relação com a opção, neste caso, é inversa. Vendendo uma opção de compra, você poderá ter o dever de vender a ação. Se vender uma opção de venda, poderá ter que comprar a ação. Eu digo “poderá”, porque a outra parte que compra a opção, tem o direito de exercê-la, podendo fazer isso ou não, afinal, é um direito e não uma obrigação. Portanto, esses são os conceitos base do que sejam operações estruturadas. Claro que não dá para abordar todas que existem neste texto. Mas espero que tenha conseguido passar uma ideia do que são, abrindo sua mente para esse universo fantástico. Renan Antunes
BMFBOVESPA:VALE3Educacional
por Grafistas
Uma estrutura de opções prática!Falei um tanto de petróleo e petrobrás #PETR4 nessa semana! Você deve estar até meio cansado do tema. Vou mandar um tópico final sobre a estratégia que montei no dia 26 quando PETR4 chegou nos níveis de 34,00 por ação. Mantenho o call: petróleo segue tendência de alta, descasamento entre oferta e demanda é o que dita o fundamento de commodities, a petrobrás segue descontada, mas seguiu subindo com maior velocidade em comparação aos pares desde fins de 2021. Dito isto: a estrutura montada em palavras fáceis de se entender faz isso = se o preço da #PETR4 ficar fora do intervalo ente 33,00 e 35,00 reais, consigo recuperar o prêmio pago e me sobra um cascalho (P&L +), se ela ficar dentro do intervalo perco o prêmio que paguei ~0,30 por unidade de estrutura, se a volatilidade aumenta (quando montei em 34,5% contra o histórico de 38%) a estrutura engorda mais rápido, se ficar de ladinho com vol caindo, perco na margem a cada dia pela vol cadente e pelo theta (custo de oportunidade em SELIC ao período). A estrutura é um STRADDLE Venda-Compra-compra-venda de PUT-PUT-CALL-CALL nos strikes 32,5 - 33 - 35 - 35,5. Por que montei isso e não shorteei SECO da PETRO ou comprei PUT ou etc etc? Por quê: 1. eu não tinha o papel 2. todo meu risco já está alocado 3. achei as vols muito caras nas PUTs 4. pensei em comprar um Strtangle, mas o Straddle sai mais baratinho para o temanho que eu queria, 5. A XP cobra muito muito caro nas opções o que me obriga a fazer maior quantidade o que é péssimo. (pensando em sair da XP para essa carteira que eu tenho) Bem, desejo um bom fds a todos! Abraços Lyu
BMFBOVESPA:PETR4
por lyusao
A PETR4 É LINDA! Mas linda em qualquer momento?A Petrobrás nos mostrou lindos números de receita líquida e principalmente lucro, e, melhor ainda, distribuição desses lucros. A gestão não se deixou dobrar pelos reclamos sobre preços do petróleo e só surfa a onda positiva do descasamento entre oferta e demanda no mundo do petróleo. Hoje a 34 reais, numa vertiginosa alta das últimas semanas, atingindo hoje o equivalente a quase 17% do seu preço alvo (vejo a R$40), para acompanhar seus pares, visto que está descontada, e com múltiplos ainda agradáveis considerando LL (50bi ano) de 9x PE contra 13x da indústria, 3x EV/EBITDA, ROE acima de 15%, uma máquina de fazer dinheiro da venda do que o mundo mais consome em termos de energia = PETRÓLEO Dados fatos fundamentais, positivos claro, e fundamentos macro a favor local e globalmente (mais global que local), a tendência ainda é de alta, porém, correções são saudáveis e todos nós sabemos né! Pelo gráfico alguns pontos me chamam a atenção: 1- Candles de alta evidentemente fortíssimos definindo uma compra certa de quem está executando a "raspagem" do mercado; 2- apesar dos candles o VOLUME está a meu ver aquém do que se poderia chamar de um call unânime de compra da ação; 3- os candles ultrapassaram o CONE de alta definido por duas LTAs o que é talvez um sinal de exagero de curto prazo; 4- o RSI, mesmo comparado a momentos anteriores desde 2016 está BASTANTE alto em 80%, quando acendo a luz laranja do overbought; no 90% já é bom fazer algo. O que eu gosto dado isso: estratégias do estilo MESTRE SU, com venda da CALL vcto longo já começam a apitar e talvez possa-se iniciar esse short neste ponto e esperar um long da Call curta; os financiamento de covered call já poderiam ser engatilhados e já ser feitos agora para vctos curtos com strikes de 3-4% acima do ATM; realizar parte dos lucros é saudável para reentrar numa correção até atingir abaixo ou na base da LTA secundária ultrapassada. Talvez não fazer nada, se vc for um investidor de longo prazo (leia-se > que 5-10 anos). Bom galera, aproveitem o dia! Que hoje está ótima a bolsa, tanto aqui quanto lá nos EUA :)! Abraços Lyu
BMFBOVESPA:PETR4Viés de alta
por lyusao
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A Estratégia dos Dividendos SintéticosExiste uma estratégia utilizando opções denominada “dividendos sintéticos”. Ela é mais utilizada por quem faz buy and hold, ou está posicionado para longo prazo, inclusive buscando dividendos. Quem está montando uma carteira para longo prazo em busca de dividendos, não está interessado em vender a ação, logo, não irá gastar com opções de put para se proteger de uma queda. Na verdade, dentro da estratégia de dividendos, ter queda é bom, porque você poderá comprar mais barato e diminuir seu preço médio. Por isso é importante que essa estratégia visa fazer aportes mensais e reinvestir os dividendos. Porque se não for entrar mais recursos para poder comprar mais barato ao longo dos anos, então ficar comprado por tanto tempo pode ser ruim para você. Muitos pregam o buy and hold como o santo graal mas estão errados. Numa entrevista recente, a Louise Barsi, filha do Luiz Barsi, contou que com a Pandemia, seu pai quase deixou de ser bilionário. As ações dele estavam em 3 bilhões de reais, e com a queda dos preços, quase caíram para abaixo de 1 bilhão. Pergunto: e se ele tivesse vendido quando atingiu 3 bilhões e recomprasse agora por 1 bilhão, não seria mais vantajoso? É claro que na teoria é fácil, porque ele tem posições tão grandes, que se ele sair os preços vão cair. Mas, se são ações com liquidez em opções, ele poderia fazer uso dos derivativos para impedir que tivesse tais quedas. Voltando a estratégia de “dividendos sintéticos”, para efetuá-la basta vender (lançar) uma opção de call com strike bem acima do atual. Você irá receber o prêmio (pois quem comprou pagou pelas opções que você vendeu). Como o strike está muito acima, as chances dos preços chegarem lá e você ser exercido são baixas. Mas, mesmo assim, se subir muito e você tiver que entregar as ações, venderá com lucro, o que faz com que qualquer cenário seja favorável para você. O prêmio que você recebe quando vende a call é o “dividendo sintético”. Quando a opção vence e não é exercida, ela virá pó e você pode lançar outra call, recebendo mais prêmios e tendo mais uma fonte de renda. Renan Antunes
BMFBOVESPA:VALE3Educacional
por Grafistas
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Força dos Vendidos x Comprados em dia de Venc. de opções VIIA3Vejam que no dia 17/12 , dia de vencimentos de opçoes, VIIA3 , vinha numa LTB a mais de 5 meses. E neste dia , na abertura 10hs até o horário de fechamento de liquidação manual das opções oes ("nova regra") os papies variam - 4,45 (força dos vendidos). As 15hs , papel inverte a mão no dia e avança. Nos dias de vencimento de opções , não existem fundamentos que sustentem preços. O final que vale é o resultado de quem tem mais força = Vendidos x comprados.
BMFBOVESPA:BHIA3
por cmnetto
Operando com opções - um olhar sobre BRAP4Imagine a seguinte situação: ontem você comprou #BRAP4 por R$ 44,00. Os preços estavam acima das médias, no DMI o DI+ acima de DI- (indicando tendência de alta), com estocástico e trix subindo. Até que hoje, ao abrir o home broker, descobre que o papel está cotado a R$ 22,00. Seus R$ 44.000,00 viraram R$ 22.000,00 onde você perdeu 50% de um dia para o outro. Agora imagine que você sabe que o mercado pode pregar peças, e você ao comprar #BRAP4 ontem , também adquiriu opções de venda a R$ 50,00. Além de não estar perdendo nada, você ainda terá R$ 6.000,00 de lucro.
BMFBOVESPA:BRAP4Viés de baixa
por Grafistas
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APRENDENDO OPÇÕES - PARTE IBom dia, boa tarde e boa noite leitores. Primeiramente queria pedir desculpas por não publicar nenhum artigo nos últimos dias. Acabei ficando em offline por conta de motivos de doença. Contudo hoje trago uma proposta interessante de aprendermos juntos uma das ferramentas importantes na carteira do investidor consciente, as opções . Sempre me prestei a juntar material pra estudar as opções para proteção de carteira, e mais pra frente, para especulação. Nos últimos dias aproveitei que estava rebalanceando a carteira e resolvi pegar firme no estudo das opções, que pra mim é um dos métodos mais eficientes de hedge . Claro, existem diversas formas de proteger a carteira e espero postar mais pra frente as outras formas de hedging utilizadas. Porém, hoje vamos aprender como utilizar as tão complicadas opções . Neste artigo vamos começar com a explicação um pouco além da defesa de carteira e vamos trabalhar a base necessária para compreender o objeto de estudo. Primeiro vamos explanar e trazer alguns conceitos didáticos que ajudam de forma absurda a desembaraçar as ideias do que são e pra que servem as benditas. Para explicar de forma simplificada o que são, desenho o exemplo de um seguro de carro. Quando se compra um seguro para seu carro, você leitor, cria um acordo com a empresa seguradora de vender seu carro a um certo preço pré-determinado em caso de realização de sinistro, mas você não realiza o contrato com expectativa de que seu carro bata (esperamos). O seguro é um investimento feito para garantir uma trava de prejuízo, aceitando-se um "prejuízo" minimo mensal, que é o valor do seguro, que na verdade não é prejuízo, e sim investimento, pois garante a integridade do seu patrimônio em caso de desvalorização. As opções no caso da proteção, servem para mesma finalidade. Explicado a didática, vamos para teoria. Nesta série de Aprendendo Opções pretendo trazer o conhecimento de forma digerível e fracionada, por isso os artigos serão um pouco mais resumidos e menores, para facilitar uma leitura mais interessante e mais rápida pro leitor. Então começaremos nessa Parte I com a explicação teórica do que sãos as opções e como elas funcionam. As opções funcionam com a capacidade de exercer direitos de compra ou venda sob um determinado ativo, ou seja, você trabalha com a suposição de que futuramente você vai realizar ou não a operação financeira que está garantida nos termos do contrato quando você compra a opção. Existem dois tipos de opção, a call e a put . Nas opções de call , o investidor tem o direito de comprar o ativo no preço ou acima do preço combinado na data combinada. Veja que duas coisas são muito importantes nas operações de opções, a data combinada e a o preço combinado . Já nas opções de put, o contrário. O investidor tem o direito de vender o ativo no preço ou abaixo do preço combinado e na data combinada. Exemplificando e usando novamente ao recurso da didática, suponha que as ações ordinárias de BOVA11 estejam cotadas a R$ 90. Você até cogita comprar o ativo, mas está sem recursos por hora, porém terá recursos daqui a dois meses e acredita na valorização das ações nesse período. Caso você adquira por R$ 2 o direito de exercer a compra das ações a R$ 20, três cenários são possíveis ao final dos dois meses. No primeiro deles, se os papéis subirem e atingirem, por exemplo, R$ 25, você terá o direito de comprá-los por R$ 20 (a cotação no dia em que a opção foi adquirida). Assim, o lucro será de R$ 3 por ação, uma vez que é preciso descontar o preço gasto para investir nas opções (R$ 2). Agora que ficou mais fácil entender e você já compreendeu, vamos encerrar para que seja fácil digerir os conceitos apresentados, para partirmos para termos mais técnicos e as variedades possíveis dentro das opções nos próximos artigos. Abraços, Just Research .
BMFBOVESPA:BOVA11Educacional
por JustResearch
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Surfando IRBR3 07 +2.36% 10.39 19/06/2020 RUMO A 16.81 E 21.14A RETOMADA IRBR3 RUMO A 16.81 E 21.14 - DIA 29/06/2020 indica uma grande força compradora. Mas veremos bons movimentos de subida antes do dia 29/06/2020. Hoje 19/06/2020 o ativo teve gain de +2.36% abrindo espaço para buscar 10.70, 11.21, 11.52 e 12.83 (22.91% de alta nesse último caso). Segue o código de Três opções cogitadas e com vencimento para 20/07/2020, que seria interessante ter um pouco em carteira antes que o ativo exploda para cima: Obs: Se a ação sobe 10%, existe a possibilidade da opção subir mais de 100% dependendo da volátilidade do mercado. IRBRG882 - Valor Atual 2,22 - Strike 8,82 IRBRG118 - Valor atual 0,90 - Strike 11,82 (Opção mais interessante do momento, na minha opinião) IRBRG258 - Valor Atual 0,07 - Stike 25,82 O gráfico e alvo de fibonnaci mostram claramente que o ativo IRBR3 fez todas as preparações para explodir para cima igual foguete de 65% (16,81) a 103% (21,14). A Luta continua... As análises aqui apresentadas são apenas estudos. Elas não são recomendações de investimento, nem de compra nem de venda, tampouco refletem a opinião do veículo de mídia na qual estão sendo divulgadas. São estudos direcionados a pessoa com conhecimento e experiência no mercado financeiro.
BMFBOVESPA:IRBR3Viés de alta
por RaulMoura
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Indicator - vencimento de opções e futuros - Este indicador mostra histórico de dias de vencimento de opções e liquidação de contratos futuros da B3 - Dia de vencimento de opções das ações - Dia de vencimento do contrato de índice futuro e mini (WIN, IND) - Dia de vencimento do contrato de dólar futuro e mini (WDO, DOL) - Dia de vencimento do contrato de MILHO futuro (CCM) - Dia de vencimento do contrato de SPX futuro e mini (ISP, WSP) - podem haver erros nos cálculos, script em desenvolvimento.
BMFBOVESPA:IBOVEducacional
por HelionMelion
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