Morning Call - 10/06/2026 - Ações Caem antes do IPC

Agenda de Indicadores:
9:30 – USA – Índice de Preços ao Consumidor (IPC) (Maio)
10:45 – CAD – Decisão de Taxa de Juros BoC
11:30 – USA – Estoques de Petróleo Bruto da EIA
14:00 – USA – Leilão de T-Note de 10 anos
14:30 – BRA – Fluxo Cambial Estrangeiros

Agenda de Autoridades:
USA – Período de Silêncio dos membros do Fed. Término: 19/06
11:45 – CAD – Coletiva de Imprensa com o presidente do BoC, Tiff Macklem


Brasil



Acompanhe o Pré-Market de NY: EWZ VALE PBR ITUB BBD BSBR

Ativos brasileiros negociados na ActivTrades BRA50 $ACTIVTRADES:MINDOLM2026


A pesquisa Genial/Quaest divulgada hoje mostra que o presidente Lula mantém a liderança na corrida presidencial em um eventual primeiro turno. Segundo o levantamento, Lula aparece com 39% das intenções de voto, enquanto o senador Flávio Bolsonaro registra 29% no cenário estimulado do primeiro turno.

Em uma simulação de segundo turno entre os dois candidatos, Lula também aparece à frente, com 44% das intenções de voto, contra 38% de Flávio Bolsonaro.


Estados Unidos



Os futuros dos principais índices de Nova York — USA500, USAIND, USATEC e USARUS — operam em queda nesta quarta-feira, pressionados por uma nova rodada de realização nas ações de tecnologia e pelo aumento das tensões entre Estados Unidos e Irã, enquanto os traders aguardam a divulgação de um importante relatório de inflação nos EUA.

A volatilidade voltou a ganhar força nos mercados globais nos últimos dias, à medida que os traders precisam equilibrar uma combinação cada vez mais complexa de riscos: avaliações elevadas no setor de tecnologia, incertezas geopolíticas no Oriente Médio e a possibilidade de o Federal Reserve manter uma postura mais agressiva para combater as pressões inflacionárias.

As ações das gigantes de semicondutores Nvidia, Broadcom e Micron Technology recuam entre 2% e 3,6% no pré-mercado, ampliando o movimento corretivo iniciado na semana passada. O setor continua sofrendo após a Broadcom divulgar perspectivas consideradas decepcionantes para parte do mercado, reacendendo questionamentos sobre os múltiplos elevados das empresas ligadas à inteligência artificial.

Segundo Mark Haefele, diretor de investimentos da UBS Global Wealth Management: "O setor de tecnologia enfrenta uma combinação desafiadora de juros potencialmente mais altos, que reduzem o valor presente dos lucros futuros, e preocupações crescentes sobre avaliações e velocidade de monetização da inteligência artificial. Além disso, o posicionamento excessivamente otimista de parte dos investidores aumenta o risco de movimentos corretivos."

No cenário geopolítico, o sentimento também foi afetado por uma nova escalada militar no Oriente Médio. As forças americanas realizaram ataques contra posições iranianas após o presidente Donald Trump prometer uma resposta à derrubada de um helicóptero de ataque Apache dos EUA. O episódio aumenta os receios de deterioração do frágil cessar-fogo firmado entre Washington e Teerã.

As atenções dos mercados se voltam agora para a divulgação do Índice de Preços ao Consumidor (IPC), prevista para às 9h30 (horário de Brasília). O indicador poderá oferecer sinais importantes sobre o impacto da alta dos preços da energia na inflação americana, especialmente após o relatório de emprego (Payroll) da semana passada surpreender positivamente e reforçar as expectativas de manutenção de juros elevados por mais tempo.

O consenso de mercado projeta que a inflação anual ao consumidor acelere para 4,2% em maio, acima dos 3,8% registrados em abril, o que representaria o maior avanço anual desde abril de 2023.

No radar dos investidores também está a aguardada abertura de capital da SpaceX, prevista para sexta-feira. A operação poderá avaliar a companhia em aproximadamente US$ 1,75 trilhão e levantar até US$ 75 bilhões, tornando-se um dos maiores IPOs da história. O tamanho da oferta também levanta questionamentos sobre o grau de otimismo atualmente embutido nos ativos ligados à tecnologia e inovação.

Entre os destaques corporativos, as ações da Super Micro Computer recuam 8,5% após a companhia anunciar uma captação de aproximadamente US$ 7 bilhões por meio da emissão de ações e instrumentos conversíveis, com o objetivo de financiar a expansão da produção de servidores voltados para inteligência artificial.

Já a Nike cai 1,6% no pré-mercado após o RBC rebaixar sua recomendação para o papel de "outperform" para "market perform", citando desafios para a recuperação do crescimento da companhia nos próximos trimestres.


Europa



Os principais índices acionários da Europa — EURO50, GER40, GERMID50, ESP35, UK100, FRA40, ITA40 e SWI20 — operam em queda nesta quarta-feira, à medida que os traders monitoram a escalada das tensões no Oriente Médio, enquanto aguardam decisões importantes de política monetária tanto na Europa quanto nos Estados Unidos.

O índice Euro Stoxx 50 EURO50 recua cerca de 0,6%, enquanto o DAX GER40, da Alemanha, perde 0,7%. Já o FTSE 100 UK100, do Reino Unido, cai aproximadamente 0,6%.

Os preços do petróleo seguem próximos de US$ 90 por barril após uma das maiores trocas de ataques entre Estados Unidos e Irã desde a assinatura do cessar-fogo em abril. Apesar do aumento das hostilidades, os mercados continuam sustentados pela expectativa de que um acordo para a reabertura do Estreito de Ormuz possa ser alcançado nas próximas semanas.

Para Mohit Kumar, economista-chefe para a Europa da Jefferies, o cenário-base continua sendo de desescalada gradual do conflito: "Continuamos otimistas de que um acordo será alcançado nas próximas semanas, mesmo que inicialmente seja uma solução temporária para permitir a retomada parcial do tráfego marítimo. Nem os Estados Unidos nem o Irã têm interesse em retornar a uma guerra em larga escala, o que aumenta as chances de o cessar-fogo, apesar de frágil, ser preservado."

No campo monetário, o Banco Central Europeu inicia hoje sua reunião de dois dias. O mercado precifica amplamente uma elevação de 25 pontos-base na taxa de juros, diante da persistência das pressões inflacionárias ligadas aos custos de energia. Mais do que a decisão em si, os investidores estarão atentos ao tom adotado por Christine Lagarde e pelos demais membros da autoridade monetária em relação aos próximos passos da política monetária.

Além disso, a divulgação do índice de inflação ao consumidor (CPI) dos Estados Unidos ao longo do dia poderá influenciar significativamente as expectativas para o Federal Reserve e os mercados globais.

Entre os destaques corporativos, as ações da STMicroelectronics avançam 1,6% após o Bank of America elevar sua recomendação de "neutra" para "compra". A Infineon também opera em alta, com ganho próximo de 1%.

Ainda assim, o setor de tecnologia europeu recua cerca de 0,9%, ampliando as perdas acumuladas desde a última sexta-feira. A forte volatilidade observada nas ações ligadas à inteligência artificial nos Estados Unidos e na Ásia tem provocado movimentos de realização de lucros, embora o impacto sobre o STOXX 600 seja limitado pela menor participação das empresas de tecnologia na composição do índice europeu.

Na Itália, o mercado local se destaca positivamente. O índice italiano lidera os ganhos entre as principais bolsas da região, impulsionado pelo setor financeiro. As ações do Banco BPM avançam cerca de 3%, enquanto Intesa Sanpaolo e Banca Monte dei Paschi di Siena registram altas moderadas.

O movimento ocorre em meio à disputa pela consolidação do setor bancário italiano, após a Monte dei Paschi receber propostas concorrentes de aquisição da Intesa Sanpaolo e do Banco BPM, reforçando as expectativas de novas operações de fusões e aquisições no sistema financeiro europeu.


Ásia/Pacífico



Ativos asiáticos negociados na ActivTrades: HKIND JP225 CHINAA50

Os mercados da Ásia-Pacífico encerraram a sessão desta quarta-feira em forte queda, acompanhando a volatilidade observada em Wall Street e a deterioração do sentimento global diante da renovação das tensões no Oriente Médio. O avanço dos preços da energia voltou a pressionar principalmente as ações de tecnologia, setor que liderou os ganhos dos mercados nos últimos meses.

As perdas foram lideradas pela Coreia do Sul. O Kospi KOSPI despencou 4,5%, com forte pressão sobre as gigantes de semicondutores. As ações da Samsung Electronics recuaram 6,1%, enquanto a SK Hynix perdeu 7,6%, refletindo uma realização mais intensa nas empresas diretamente ligadas ao ciclo de inteligência artificial.

Em Taiwan, o TWSE 50 TW50 caiu 4,2%, registrando uma das maiores perdas da região. A TSMC, maior fabricante de semicondutores do mundo, recuou 2,2%, acompanhando o movimento global de aversão ao risco no setor de tecnologia.

No Japão, o Nikkei NI225 encerrou o pregão em baixa de 1,9%, pressionado tanto pelo setor tecnológico quanto pelo avanço das preocupações inflacionárias. Dados divulgados nesta madrugada mostraram que os preços no atacado aceleraram para o ritmo mais forte em três anos, reforçando as expectativas de aperto monetário por parte do Banco do Japão.

O mercado passou a considerar a possibilidade de dois aumentos adicionais de 25 pontos-base nos juros japoneses, cenário que impulsionou os rendimentos dos títulos públicos e reduziu o apetite por ativos de risco.

Na China continental e em Hong Kong, o movimento também foi negativo. Os índices Shanghai 000001, Shenzhen 399001, China A50 XIN9 e Hang Seng HSI registraram perdas entre 0,4% e 2,1%, acompanhando o sentimento de cautela predominante nos mercados asiáticos.

A exceção da região foi a Austrália. O ASX 200 XJO avançou 0,6%, beneficiado pela menor exposição ao setor de tecnologia e pelo peso relevante de empresas ligadas aos setores financeiro e mineração, que tendem a apresentar desempenho relativamente mais resiliente em períodos de alta dos preços da energia.